ETHUSDT 執行與風控日報｜強勢結構下先控追價風險

核心結論：偏多、強度強。今日別追急漲，要做的是縮小風險額度；若4H跌回1811.3下方，強勢結構視為失效，OI回落與負基差也是反向訊號。

事件窗口：今日16:00、20:00及次日00:00的4H收線。前30分鐘把參與度降至平時一半，收線後等波動與滑點恢復；若價格來回穿越關鍵位，直接停機。

費率由0.004%升至0.007%，OI小幅回落，基差為-0.06%，ATR為30.94。追價成本升高且倉位配合不足，不宜放寬止損或浮虧加倉；若OI重新增加且基差轉正，背離才算緩解。

1896.9、1811.3及1772.5至1774.9僅作風控觸發點。上破1896.9先等4H確認，不追；失守1811.3減倉觀望，跌破下方區間且收不回則停機。

入場條件：事件窗口結束，4H收線確認且滑點正常。
持倉條件：價格守住1811.3，波動未失控且OI不持續下降。
失效條件：4H收於1811.3下方，或關鍵位反覆假突破。
減倉條件：1896.9附近承接失敗、ATR擴張或費率繼續急升。

停機條件：連續兩次止損；單根4H振幅超過兩倍ATR；滑點明顯擴大；費率急升；OI異常跳變；關鍵位連續假突破；事件窗口流動性失真。資料互相背離、止損空間無法合理設定時不交易。

工具與規則可查閱資源總表；執行前對照風險清單。

復盤糾偏：昨日偏空壓力判斷出現偏差，行情上漲且站回關鍵位；區間控制尚可，但對收線轉強與趨勢延續反應太慢。

免責聲明：本文僅作執行與風險管理記錄，不構成投資建議；衍生品風險高，請自行承擔決策與損失。